Haberler
IS BANKASI MALI ANALIZ RAPORU(SEKER YATIRIM)
IS BANKASI 4C18 SOLO FINANSAL SONUCLARINDA 2,196 MILYON TL NET KAR
ACIKLADI. (CEYREKSEL BAZDA %77,3 ARTIS). ACIKLANAN NET KAR RAKAMI
BIZIM 1,512 MILYON TL OLAN TAHMINIMIZIN VE 1,502 MILYON TL OLAN
PIYASA BEKLENTISININ %45 VE %46 UZERINDE GERCEKLESMIS OLDU. BANKANIN
12 AYLIK KARI GECEN YILA GORE GUCLU BIR SEKILDE ARTARAK %14,6 ORANINDA
ORTALAMA OZ KAYNAK GETIRISINE ISARET ETMEKTEDIR.
BEKLENTILERDEN YUKSEK GELEN TICARI ZARAR, BEKLENTILERDEN DUSUK
GERCEKLESEN BEKLENEN ZARAR KARSILIKLARI ILE FAALIYET GIDERLERI
SEBEBIYLE BANKANIN NET KAR RAKAMI BEKLENTILERIMIZIN BIR HAYLI
UZERINDE GERCEKLESMISTIR.
350 MILYON TL TUTARINDA SERBEST BIRAKILAN KARSILIK, KREDI MEVDUAT
MAKASINDAKI GORECELI ZAYIF SEYIR, GUCLU UCRET VE KOMISYON GELIRLERI,
TAKIPTEKI KREDILER RASYOSUNDAKI SINIRLI ARTIS, IKINCI GRUP KREDILERIN
AGIRLIGINDAKI 220 BAZ PUAN ARTIS, MEVDUATLARDAKI GUCLU BUYUME, TL
KREDI MEVDUAT RASYOSUNDAKI IYILESME VE YUKSEK SEYREDEN TICARI ZARAR
CEYREGIN ANA UNSURLARI OLARAK ONE CIKMAKTADIR. 4C18 FINANSAL
SONUCLARININ ACIKLANMASININ ARDINDAN HISSE UZERINDE POZITIF BIR ETKI
BEKLIYORUZ.
SWAP MALIYETLERIYLE DUZELTILMIS NET FAIZ MARJI CEYREKSEL BAZDA 125
BAZ PUAN AZALARAK %2.79 OLARAK GERCEKLESMISTIR. TUFE ENDEKSLI KAGIT
GETIRILERINDEKI ARTIS (+%37) SINIRLI DA OLSA MARJLARI POZITIF ETKILERKEN
KREDI MEVDUAT MAKASI CEYREKSEL BAZDA ONEMLI OLCUDE 303 BAZ PUAN
DARALMISTIR (OZEL BANKALAR ORTALAMASI: 170 BAZ PUAN).
NET UCRET VE KOMISYON GELIRLERINDEKI GUCLU BUYUME DEVAM
ETMEKTEDIR. UCRET VE KOMISYON GELIRLERINDEKI 12 AYLIK ARTIS ORANI
%30,6 OLUP OZEL MEVDUAT BANKALAR ORTALAMASI %28.1’IN UZERINDEDIR.
AKTIF KALITESI TARAFINDA TAKIPTEKI KREDILER RASYOSU CEYREKSEL BAZDA
GORECELI SINIRLI (70 BAZ PUAN) ARTARAK %4.1 SEVIYESINDE
GERCEKLESMISTIR. BU ORAN OZEL BANKALAR ORTALAMASI OLAN %4,5’IN
ALTINDA SEYRETMEKTEDIR. BANKANIN IKINCI ASAMA KREDILERININ TOPLAM
KREDILER ICINDEKI AGIRLIGI 220 BAZ PUAN ARTARAK %12,5 OLARAK
GERCEKLESMISTIR. TOPLAM KREDI RISKI MALIYETI (NET) 194 BAZ PUAN
SEVIYESINDE GERCEKLESMISTIR. UCUNCU ASAMA BEKLENEN ZARAR KARSILIKLARI
ISE 3C18’DEKI 57.5% SEVIYESINDEN 58.7% SEVIYESINE YUKSELMISTIR. (OZEL
BANKALAR: %67). SON OLARAK BANKA MUHTEMEL RISKLER ICIN AYIRDIGI 350
MILYON TL SERBEST KARSILIGI IPTAL ETMISTIR.
BANKANIN ANA VE CEKIRDEK SERMAYE YETERLILIK RASYOLARI CEYREKSEL BAZDA
SIRASIYLA 90 VE 50 BAZ PUAN AZALARAK %16,5 VE %13,7 SEVIYELERINE
GERILEMISTIR.
HISSE ICIN 23.5% SERMAYE MALIYETI VE 5% UZUN VADELI BUYUME
ORANLARINI KULLANARAK HESAPLADIGIMIZ VE 4,92 TL OLAN HEDEF
FIYATIMIZI 5,98 TL OLARAK REVIZE EDIYORUZ. YENI HEDEF FIYATIMIZIN %
10 ARTIS POTANSIYELI BULUNMAKTADIR. HISSE ICIN “TUT” TAVSIYEMIZI
KORUYORUZ. HISSE 2019T 3,9X F/K (BENZERLERINE GORE %18 ISKONTOLU) VE
0,43X F/DD) CARPANLARIYLA VE 2019T ICIN %11,6 ORTALAMA OZ KAYNAK
GETIRISIYLE ISLEM GORMEKTEDIR. HISSENIN BENZER BANKALARA GORE
DEGERLEME ISKONTOSUNUN ORTA VADEDE DEVAM EDEBILECEGINI BEKLIYORUZ.
SEKER YATIRIM MENKUL DEGERLER A.S.
WWW.SEKERYATIRIM.COM
***
YASAL UYARI
BURADA YER ALAN YATIRIM BILGI, YORUM VE TAVSIYELER YATIRIM DANISMANLIGI KAPSAMINDA DEGILDIR.YATIRIM DANISMANLIGI HIZMETI ARACI KURUMLAR, PORTFOY YONETIM SIRKETLERI, MEVDUAT KABUL ETMEYEN BANKALAR ILE MUSTERI ARASINDA IMZALANACAK YATIRIM DANISMANLIGI SOZLESMESI CERCEVESINDE SUNULMAKTADIR.BURADA YER ALAN YORUM VE TAVSIYELER, YORUM VE TAVSIYEDE BULUNANLARIN KISISEL GORUSLERINE DAYANMAKTADIR.BU GORUSLER MALI DURUMUNUZ ILE RISK VE GETIRI TERCIHLERINIZE UYGUN OLMAYABILIR.BU NEDENLE, SADECE BURADA YER ALAN BILGILERE DAYANILARAK YATIRIM KARARI VERILMESI BEKLENTILERINIZE UYGUN SONUCLAR DOGURMAYABILIR. 11.02.2019 13:54:31
Seçtiklerimiz
Müşteri Hizmetleri
0212 603 05 63
Çerezler (cookie), web sitemizi ve hizmetlerimizi daha etkin bir şekilde sunmamızı sağlamaktadır. Detaylı bilgi için Kişisel Verilerin Korunması ve İşlenmesi Politikasını inceleyebilirsiniz.